【隔夜海外行情動(dòng)態(tài)】
1、美股三大指數(shù)集體收漲，納指漲1.29%，標(biāo)普500指數(shù)漲0.78%，道指漲0.49%。亞馬遜漲3.88%，特斯拉漲3.44%，Meta漲1.93%，英偉達(dá)漲1.66%，谷歌A、蘋(píng)果、微軟接近持平。?
2、WTI原油上漲1.82%,報(bào)76.02美元/桶；布倫特原油上漲1.45%,報(bào)82.58美元/桶。?
3、截至發(fā)稿，現(xiàn)貨黃金上漲0.75%,報(bào)5159.17；截至發(fā)稿，現(xiàn)貨白銀上漲1.07%,報(bào)83.88美元/盎司。?
【昨日國(guó)內(nèi)行情回顧】
1、A股三大指數(shù)集體下跌，截至收盤，上證指數(shù)跌0.98%，深成指跌0.75%，創(chuàng)業(yè)板指跌1.41%，北證50指數(shù)跌0.26%，滬深京三市成交額23879億元，較上日縮量7696億元，三市超3600只個(gè)股下跌。?板塊題材上，電網(wǎng)設(shè)備、軍工裝備、糧食概念、小金屬、染料、農(nóng)化制品、光纖概念、存儲(chǔ)芯片板塊漲幅居前；燃?xì)狻⒏劭诤竭\(yùn)、貴金屬、保險(xiǎn)、白酒、物流、煤炭開(kāi)采加工、證券、機(jī)場(chǎng)航運(yùn)板塊跌幅居前。?
2、港股收盤，恒生指數(shù)跌2.01%，恒生科技指數(shù)跌0.96%。恒指港股通ETF銀華跌2.44%，港股通科技ETF鵬華跌1.64%。板塊方面，能源設(shè)備與服務(wù)、燃?xì)獍鍓K跌幅靠前。?
3、ETF收盤漲跌不一，電網(wǎng)設(shè)備ETF領(lǐng)漲3.33%，糧食ETF漲3.09%，糧食ETF廣發(fā)漲3.07%，巴西ETF易方達(dá)領(lǐng)跌7.87%，巴西ETF跌7.8%，石油ETF跌7.43%。?
4、截至3月3日，上交所融資余額報(bào)13338.64億元，較前一交易日減少98.23億元；深交所融資余額報(bào)12914.91億元，較前一交易日減少126.55億元；兩市合計(jì)26253.55億元，較前一交易日減少224.78億元。?
5、人民幣兌美元中間價(jià)報(bào)6.9124，較上日調(diào)低36點(diǎn)。注：人民幣中間價(jià)由中國(guó)外匯交易中心于每日銀行間外匯市場(chǎng)開(kāi)盤前向所有銀行間外匯市場(chǎng)做市商詢價(jià)，并將全部市商報(bào)價(jià)作為人民幣對(duì)美元匯率中間價(jià)的計(jì)算樣本，去掉最高和最低報(bào)價(jià)后，將剩余做市商報(bào)價(jià)加權(quán)平均得到。人民幣匯率中間價(jià)是即期銀行間外匯交易市場(chǎng)和銀行掛牌匯價(jià)的最重要參考指標(biāo)。?
【重大新聞匯總】
1、中國(guó)共產(chǎn)黨的優(yōu)秀黨員，久經(jīng)考驗(yàn)的忠誠(chéng)的共產(chǎn)主義戰(zhàn)士，杰出的無(wú)產(chǎn)階級(jí)革命家、政治家，黨和國(guó)家的卓越領(lǐng)導(dǎo)人，中國(guó)共產(chǎn)黨第十三屆中央政治局常委，原國(guó)務(wù)委員宋平同志，因病醫(yī)治無(wú)效，于2026年3月4日15時(shí)36分在北京逝世，享年109歲。(新華社)?
2、十四屆全國(guó)人大四次會(huì)議今天(3月4日)在人民大會(huì)堂舉行新聞發(fā)布會(huì)，大會(huì)發(fā)言人婁勤儉就大會(huì)議程和人大工作相關(guān)問(wèn)題回答中外記者提問(wèn)。大會(huì)發(fā)言人回應(yīng)中日關(guān)系，周邊國(guó)家是搬不走的鄰居，大國(guó)與周邊如何相處折射出大國(guó)的世界觀、秩序觀和價(jià)值觀。中國(guó)始終將周邊置于外交全局首要位置，始終致力于促進(jìn)地區(qū)和平穩(wěn)定與發(fā)展繁榮。維護(hù)國(guó)家主權(quán)、安全、發(fā)展利益是所有對(duì)外交往的出發(fā)點(diǎn)和落腳點(diǎn)。臺(tái)灣問(wèn)題是中國(guó)的內(nèi)政，是中國(guó)核心利益中的核心。日本領(lǐng)導(dǎo)人發(fā)表涉臺(tái)錯(cuò)誤言論，中方對(duì)此堅(jiān)決反對(duì)。中國(guó)人民決不允許任何外部勢(shì)力干涉中國(guó)內(nèi)政，堅(jiān)決維護(hù)國(guó)家主權(quán)、統(tǒng)一、領(lǐng)土完整。(央視新聞)?
3、十四屆全國(guó)人大四次會(huì)議于3月4日舉行新聞發(fā)布會(huì)，大會(huì)發(fā)言人婁勤儉介紹，會(huì)議將于3月5日上午開(kāi)幕，3月12日下午閉幕，會(huì)期8天，共安排3次全體會(huì)議，大會(huì)議程共有十一項(xiàng)。婁勤儉表示，中國(guó)經(jīng)濟(jì)頂壓前行，向新向優(yōu)發(fā)展，其重要因素在于擁有全球規(guī)模最大、門類最齊全的制造業(yè)體系，以及規(guī)模巨大的消費(fèi)市場(chǎng)。他強(qiáng)調(diào)，今年將堅(jiān)持?jǐn)U大內(nèi)需這個(gè)戰(zhàn)略基點(diǎn)，大力提振消費(fèi)，推進(jìn)建設(shè)強(qiáng)大國(guó)內(nèi)市場(chǎng)。同時(shí)，黨和國(guó)家促進(jìn)民營(yíng)經(jīng)濟(jì)發(fā)展的基本方針政策一以貫之，不能變，也不會(huì)變。在科技創(chuàng)新方面，“十五五”期間，將加強(qiáng)原始創(chuàng)新和關(guān)鍵核心技術(shù)攻關(guān)，加快推動(dòng)科技創(chuàng)新和產(chǎn)業(yè)創(chuàng)新深度融合。(綜合央視新聞、新華社)?
4、中東地區(qū)緊張局勢(shì)持續(xù)升級(jí)，伊朗與美、以等國(guó)沖突加劇。當(dāng)?shù)貢r(shí)間3月4日，土耳其國(guó)防部稱，一枚從伊朗發(fā)射的彈道武器在飛向土耳其領(lǐng)空時(shí)，被部署在東地中海的北約防空及反導(dǎo)系統(tǒng)攔截摧毀，這是本輪中東沖突爆發(fā)以來(lái)北約部隊(duì)首次攔截飛向成員國(guó)領(lǐng)空的伊朗導(dǎo)彈。美國(guó)防長(zhǎng)皮特.赫格塞斯表示，目前沒(méi)有跡象表明該事件會(huì)觸發(fā)北約集體防御條款。同時(shí)，美國(guó)防長(zhǎng)赫格塞思稱，美國(guó)和以色列要在一周內(nèi)“完全控制”伊朗天空，并稱美軍潛艇在印度洋擊沉了一艘伊朗軍艦。伊朗方面，伊朗伊斯蘭革命衛(wèi)隊(duì)海軍指揮官透露，伊朗將瞄準(zhǔn)在海灣地區(qū)為以色列運(yùn)送貨物的美國(guó)和英國(guó)船只。已故伊朗最高領(lǐng)袖的高級(jí)助理穆罕默德.穆赫貝爾表示，伊朗無(wú)意與美國(guó)談判，戰(zhàn)爭(zhēng)“想打多久就打多久”。此外，美國(guó)發(fā)布延長(zhǎng)對(duì)伊朗的國(guó)家緊急狀態(tài)聲明。在地區(qū)安全方面，外交部發(fā)言人毛寧表示，霍爾木茲海峽及其附近水域是重要的國(guó)際貨物和能源貿(mào)易通道，中方敦促各方立即停止軍事行動(dòng)。受此影響，中遠(yuǎn)海運(yùn)決定即日起暫停全球至阿聯(lián)酋、卡塔爾、巴林、伊拉克、沙特、科威特等地的所有新訂艙業(yè)務(wù)。(綜合央視新聞、新華社、CCTV國(guó)際時(shí)訊)?
5、伊朗最高領(lǐng)袖哈梅內(nèi)伊遇害后，伊朗國(guó)內(nèi)政治進(jìn)程引發(fā)關(guān)注。據(jù)伊朗媒體4日?qǐng)?bào)道，伊朗已確定最高領(lǐng)袖的幾位候選人，即將從中選出最高領(lǐng)袖。伊朗負(fù)責(zé)選舉新任最高領(lǐng)袖的專家會(huì)議成員艾哈邁德.哈塔米表示，最高領(lǐng)袖人選即將確定，已接近得出結(jié)論。另?yè)?jù)消息人士稱，哈梅內(nèi)伊之子穆杰塔巴.哈梅內(nèi)伊平安，可能成為下一任伊朗最高領(lǐng)袖。(綜合新華社、CCTV國(guó)際時(shí)訊)?
6、俄羅斯方面，俄羅斯外交部長(zhǎng)拉夫羅夫已確定訪華計(jì)劃，相關(guān)工作正在落實(shí)。俄羅斯總統(tǒng)普京在接受采訪時(shí)表示，當(dāng)前石油、天然氣的價(jià)格上漲是多種因素疊加導(dǎo)致。針對(duì)歐盟計(jì)劃全面禁止從俄羅斯進(jìn)口管道天然氣和液化天然氣，普京表示，不如俄羅斯主動(dòng)給歐洲“斷氣”，停止向歐洲市場(chǎng)供應(yīng)并轉(zhuǎn)向新興市場(chǎng)。(綜合環(huán)球網(wǎng)、CCTV國(guó)際時(shí)訊)?
7、美國(guó)經(jīng)濟(jì)與政策方面，美國(guó)財(cái)政部長(zhǎng)斯科特.貝森特表示，美國(guó)新的15%“全球進(jìn)口關(guān)稅”預(yù)計(jì)將在本周某個(gè)時(shí)間正式生效。白宮表示，已向參議院提交凱文.沃什擔(dān)任美聯(lián)儲(chǔ)主席的提名。美聯(lián)儲(chǔ)發(fā)布的經(jīng)濟(jì)狀況褐皮書(shū)顯示，總體而言，經(jīng)濟(jì)預(yù)期樂(lè)觀，多數(shù)地區(qū)預(yù)計(jì)未來(lái)幾個(gè)月經(jīng)濟(jì)將呈現(xiàn)小幅至溫和增長(zhǎng)。(綜合央視新聞)?
8、斯里蘭卡海軍消息人士4日說(shuō)，伊朗海軍“德納”號(hào)護(hù)衛(wèi)艦在斯里蘭卡以南海域疑似遭到潛艇襲擊，可能已致100人死亡。斯里蘭卡海軍證實(shí)遇襲事件并開(kāi)展救援，35人獲救。三名美國(guó)官員透露，美國(guó)軍方在斯里蘭卡海岸附近對(duì)一艘伊朗軍艦實(shí)施了打擊，此次行動(dòng)由一艘美國(guó)軍方潛艇執(zhí)行。(綜合新華社、央視新聞)?
9、國(guó)家統(tǒng)計(jì)局服務(wù)業(yè)調(diào)查中心、中國(guó)物流與采購(gòu)聯(lián)合會(huì)發(fā)布數(shù)據(jù)顯示，2月中國(guó)制造業(yè)采購(gòu)經(jīng)理指數(shù)(PMI)為49%，較上月下降0.3個(gè)百分點(diǎn)，制造業(yè)景氣水平有所回落。從行業(yè)看，高技術(shù)制造業(yè)PMI為51.5%，仍連續(xù)13個(gè)月保持在擴(kuò)張區(qū)間。(央視新聞)?
10、科技與產(chǎn)業(yè)動(dòng)態(tài)方面，英偉達(dá)CEO黃仁勛表示，將投資300億美元于OpenAI，對(duì)Anthropic的100億美元投資很可能是最后一次?；鹕揭婀糞eedance2.0價(jià)格，包含視頻輸入是28元/百萬(wàn)tokens，不含視頻輸入的價(jià)格是46元/百萬(wàn)tokens。比亞迪方面，將于3月5日發(fā)布第二代刀片電池及閃充技術(shù)。(綜合新浪科技、第一財(cái)經(jīng))?
11、其他市場(chǎng)消息，高盛股票策略師表示，全球股市在短期內(nèi)面臨回調(diào)的可能，但出現(xiàn)全面熊市的概率仍然較低。韓國(guó)政府表示，正密切關(guān)注股市，如有需要，韓國(guó)將積極啟動(dòng)100萬(wàn)億韓元的市場(chǎng)計(jì)劃。(財(cái)聯(lián)社)?
12、國(guó)務(wù)院新聞辦公室將于2026年3月5日上午11時(shí)30分舉行吹風(fēng)會(huì)，解讀《政府工作報(bào)告》。(新華社)?
【公司公告】
| 公司名稱 | 事項(xiàng) |
|---|---|
| 沐曦股份 | 預(yù)計(jì)2026年第一季度虧損9075.72萬(wàn)元至1.82億元 |
| 上海電力 | 海上風(fēng)電項(xiàng)目獲得核準(zhǔn) |
| 德邦股份 | 上交所決定受理公司股票主動(dòng)終止上市申請(qǐng) |
| 強(qiáng)一股份 | 1-2月?tīng)I(yíng)業(yè)收入增長(zhǎng)157.90% |
| 匯隆新材 | 終止籌劃公司控制權(quán)變更事項(xiàng)，將于3月5日復(fù)牌 |
| 水發(fā)燃?xì)?/td> | 水發(fā)集團(tuán)認(rèn)購(gòu)9560.23萬(wàn)股股份?持股比例升至52.66% |
| 瀾起科技 | 核心技術(shù)人員山崗先生因病逝世 |
| 中國(guó)海洋石油 | 海油集團(tuán)增持A股0.0015%和港股0.0511% |
| 航天彩虹 | 公司股票連續(xù)三個(gè)交易日收盤價(jià)格漲幅累計(jì)偏離值為23.64% |
| 深交所 | 華安標(biāo)普全球石油指數(shù)證券投資基金(LOF)臨時(shí)停牌至收市 |
| 京運(yùn)通 | 京運(yùn)通達(dá)興及馮煥培擬協(xié)議轉(zhuǎn)讓公司5.9637%股份 |
| 龍佰集團(tuán) | 股東譚瑞清及其一致行動(dòng)人已減持1%和0.35% |
| 圣暉集成 | 控股子公司泰國(guó)Acter中標(biāo)泰國(guó)鵬晟PA03動(dòng)力及內(nèi)裝一次配機(jī)電工程項(xiàng)目，訂單總金額2.42億元 |
| 國(guó)海證券 | 廣西能源集團(tuán)受讓2.06億股 |
| 福萊新材 | 向特定對(duì)象發(fā)行股票2164.73萬(wàn)股?已于3月3日完成登記 |
| 圣暉集成 | 控股子公司中標(biāo)重大項(xiàng)目收到訂單，訂單總價(jià)約2.42億元 |
| 廈鎢新能 | 預(yù)計(jì)2026年1-2月實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)收入27.02億元至35.46億元，同比增長(zhǎng)60%至110% |
| 恒瑞醫(yī)藥 | 子公司HRS-1780片獲臨床試驗(yàn)批準(zhǔn) |
| 凱盛新材 | 股東淄博凱盛投資擬減持不超2.49% |
| 優(yōu)刻得 | 完成回購(gòu)0.0699%公司股份 |
【券商觀點(diǎn)】
| 研究機(jī)構(gòu) | 核心觀點(diǎn) |
|---|---|
| 興業(yè)證券 | 研報(bào)認(rèn)為，當(dāng)前綠電運(yùn)營(yíng)商面臨電價(jià)下行、稅收優(yōu)惠到期等基本面壓力，估值已部分反映。但存在預(yù)期差：一是補(bǔ)貼欠款問(wèn)題若解決將極大緩解現(xiàn)金流壓力，支撐新增裝機(jī)；二是容量電價(jià)政策落地將重塑電力系統(tǒng)盈利模式，儲(chǔ)能及綠電盈利能力有望提升；三是“十五五”碳達(dá)峰進(jìn)程將促進(jìn)綠電環(huán)境價(jià)值釋放，綠證與碳市場(chǎng)若打通將提升綠證價(jià)值。投資上，推薦港股低估值綠電運(yùn)營(yíng)商龍?jiān)措娏、新天綠色能源H、京能清潔能源，預(yù)計(jì)龍?jiān)措娏?026-2027年歸母凈利潤(rùn)同比增7.7%、7.5%?！揪劢诡I(lǐng)域：公用事業(yè)】 |
| 華泰證券 | 先正達(dá)宣布2026年6月底前全面停止百草枯全球生產(chǎn)，全球供應(yīng)端優(yōu)化。我國(guó)是百草枯主要生產(chǎn)及出口國(guó)，供應(yīng)集中，在海外供應(yīng)壓力下優(yōu)勢(shì)有望增強(qiáng)。百草枯在發(fā)展中國(guó)家有剛性需求，在發(fā)達(dá)國(guó)家有替代草甘膦等需求。2025年下半年以來(lái)，在供給偏緊、海外需求旺盛下，百草枯價(jià)格持續(xù)上漲。伴隨供給側(cè)逐步退出、全球種植面積增長(zhǎng)及頭部企業(yè)定價(jià)權(quán)增強(qiáng)，百草枯景氣有望持續(xù)改善，頭部企業(yè)將充分受益。預(yù)計(jì)2025-2035年全球市場(chǎng)規(guī)模CAGR達(dá)2.7%?！揪劢诡I(lǐng)域：基礎(chǔ)化工】 |
| 招商證券 | 研報(bào)預(yù)測(cè)2月人民幣貸款新增約8000億元，貸款增速約6.0%。具體來(lái)看，受春節(jié)假期影響，居民貸款預(yù)計(jì)新增約-4000億元，主要因房地產(chǎn)市場(chǎng)交易活躍度季節(jié)性回落，價(jià)格下行態(tài)勢(shì)有所減緩。企業(yè)信貸預(yù)計(jì)新增約1.1萬(wàn)億元，其中剔除票據(jù)融資后的企業(yè)貸款新增約8000億元，票據(jù)融資規(guī)模約3000億元。制造業(yè)PMI和戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)PMI景氣度走弱，企業(yè)融資環(huán)境指數(shù)有所下降但強(qiáng)于上年同期。綜合來(lái)看，2月信貸呈現(xiàn)季節(jié)性回落態(tài)勢(shì)。【聚焦領(lǐng)域：銀行】 |
| 長(zhǎng)江證券 | 2025Q4環(huán)保板塊基金重倉(cāng)持倉(cāng)比例為0.19%，環(huán)比上升0.05pct，但仍處于低配狀態(tài)。持倉(cāng)體現(xiàn)三種風(fēng)格：1)絕對(duì)收益優(yōu)選：垃圾焚燒、水務(wù)運(yùn)營(yíng)龍頭(如瀚藍(lán)環(huán)境、興蓉環(huán)境)受青睞，具備長(zhǎng)期投資價(jià)值；2)龍頭預(yù)期向好：華測(cè)檢測(cè)(受益于宏觀經(jīng)濟(jì)增速預(yù)期回暖)和偉明環(huán)保(垃圾焚燒出海、鎳價(jià)上行)重倉(cāng)產(chǎn)品數(shù)量及市值大幅增加；3)主題切換：上海洗霸(固態(tài)電池)、中國(guó)天楹(綠醇)等主題熱度下行，重倉(cāng)市值下降。投資策略聚焦降碳引領(lǐng)下的出海突圍與價(jià)值重估，建議關(guān)注垃圾焚燒出海(偉明環(huán)保、中國(guó)天楹等)、非電綠能與再生資源(卓越新能、高能環(huán)境等)及減污標(biāo)的價(jià)值重估(興蓉環(huán)境、龍凈環(huán)保等)三條主線。【聚焦領(lǐng)域：環(huán)?！?/td> |
| 中信證券 | 當(dāng)前美股科技板塊因AI擔(dān)憂、半導(dǎo)體供需失衡及AI投入產(chǎn)出差距擴(kuò)大而進(jìn)入混沌的十字路口，市場(chǎng)焦慮加劇。板塊中短期走勢(shì)將取決于AI產(chǎn)業(yè)能否在未來(lái)數(shù)個(gè)季度實(shí)現(xiàn)算法、貨幣化等實(shí)質(zhì)性突破。鑒于AI技術(shù)復(fù)雜多變，建議投資者避免線性外推短期表現(xiàn)，應(yīng)敬畏行業(yè)周期、緊密關(guān)注AI敘事變化、避免過(guò)度演繹“成長(zhǎng)性”思維。投資策略上，建議重點(diǎn)關(guān)注板塊及個(gè)股風(fēng)險(xiǎn)收益比，并逐步加大對(duì)低估值+平臺(tái)型軟件企業(yè)、互聯(lián)網(wǎng)巨頭的配置權(quán)重?！揪劢诡I(lǐng)域：前瞻研究】 |
【今日重點(diǎn)關(guān)注的財(cái)經(jīng)數(shù)據(jù)與事件】
.08:30?澳大利亞出口環(huán)比(%)
.16:30?歐元區(qū)IHSS&PGlobal建筑業(yè)PMI
.16:30?法國(guó)IHSS&PGlobal建筑業(yè)PMI
.16:30?德國(guó)S&PGlobal建筑業(yè)PMI
.18:00?歐元區(qū)零售銷售環(huán)比(%)
.18:00?歐元區(qū)零售銷售同比(%)
.20:30?美國(guó)貿(mào)易帳(美元)
.21:30?美國(guó)非農(nóng)單位勞動(dòng)力成本當(dāng)季環(huán)比(%)
.21:30?美國(guó)進(jìn)口額(美元)
.21:30?美國(guó)出口額(美元)
